11月26日，科創(chuàng)板公司泰坦科技(688133.SH)公布關(guān)于向特定對(duì)象發(fā)行股票申請(qǐng)文件的第二輪審核問(wèn)詢函。
根據(jù)《證券法》《科創(chuàng)板上市公司證券發(fā)行注冊(cè)管理辦法(試行)》《上海證券交易所科創(chuàng)板上市公司證券發(fā)行上市審核規(guī)則》等有關(guān)法律、法規(guī)及上交所有關(guān)規(guī)定等，上交所審核機(jī)構(gòu)對(duì)上海泰坦科技股份有限公司(以下簡(jiǎn)稱上市公司或公司)向特定對(duì)象發(fā)行股票申請(qǐng)文件進(jìn)行了審核，并形成了第二輪問(wèn)詢問(wèn)題。
1.關(guān)于科學(xué)服務(wù)研發(fā)轉(zhuǎn)化功能型平臺(tái)
根據(jù)首輪問(wèn)詢回復(fù)，(1)發(fā)行人報(bào)告期內(nèi)銷售的高端科研儀器及部件、高端試劑分為自主品牌和第三方品牌產(chǎn)品。其中，
自主品牌采取OEM的方式進(jìn)行生產(chǎn)，第三方品牌不涉及公司或OEM生產(chǎn);(2)該平臺(tái)針對(duì)部分高端產(chǎn)品采取自主生產(chǎn)模式、與現(xiàn)有的OEM生產(chǎn)模式形成互補(bǔ)和協(xié)同;銷售模式與公司現(xiàn)有產(chǎn)品一致，以直銷為主。
上交所發(fā)行人在募集說(shuō)明書中補(bǔ)充披露募投項(xiàng)目的預(yù)計(jì)產(chǎn)能、達(dá)產(chǎn)規(guī)劃和產(chǎn)能消化安排。
上交所要求發(fā)行人說(shuō)明：(1)結(jié)合募投產(chǎn)品與同類在售產(chǎn)品差異、報(bào)告期內(nèi)同類產(chǎn)品自主品牌的生產(chǎn)和銷售數(shù)量、在手訂單或意向性合同等，進(jìn)一步分析高端儀器及關(guān)鍵部件、高端試劑的新增產(chǎn)能的合理性;(2)本次募投高端儀器及關(guān)鍵部件、高端試劑預(yù)計(jì)產(chǎn)能相比報(bào)告期同類產(chǎn)品銷售數(shù)量大幅提高下，確保募投產(chǎn)品實(shí)現(xiàn)銷售的具體措施。
2.關(guān)于財(cái)務(wù)性投資
根據(jù)首輪問(wèn)詢回復(fù)及公開(kāi)資料，(1)公司投資的產(chǎn)業(yè)基金為上海泰坦合源一期私募投資基金合伙企業(yè)(有限合伙)，主要投資于科學(xué)服務(wù)及相關(guān)行業(yè)的科技型企業(yè)，包括但不限于高端試劑、高端儀器、高端耗材、生物醫(yī)藥等領(lǐng)域，同時(shí)兼顧其它國(guó)家政策支持的產(chǎn)業(yè)方向;(2)該基金的目標(biāo)募集規(guī)模不低于人民幣10,700.00萬(wàn)元，其中公司將作為限合伙人認(rèn)繳出資3,100.00萬(wàn)元，占基金最低目標(biāo)募集額的28.97%，上市公司和基金發(fā)生沖突時(shí)，無(wú)法確保其一定保障上市公司利益，公司董事長(zhǎng)謝應(yīng)波為合源私募的實(shí)際控制人。公司尚未進(jìn)行出資，本次投資的資金來(lái)源為公司自有資金;(3)由于公司投資產(chǎn)業(yè)基金不以獲取投資收益為主要目的，因此該基金未認(rèn)定為財(cái)務(wù)性投資。此外，未來(lái)12個(gè)月內(nèi)，公司可能對(duì)產(chǎn)業(yè)鏈協(xié)同基金進(jìn)行追加投資，包括但不限于合源二期基金。
上交所要求發(fā)行人說(shuō)明：(1)公司投資產(chǎn)業(yè)基金的設(shè)立目的、投資方向、投資決策機(jī)制，結(jié)合“上市公司和基金發(fā)生沖突時(shí)，無(wú)法確保其一定保障上市公司利益”的情況，說(shuō)明公司后續(xù)如何確保該私募基金投資方向和公司主營(yíng)業(yè)務(wù)及戰(zhàn)略發(fā)展方向相關(guān);(2)該基金的投資領(lǐng)域“兼顧其它國(guó)家政策支持的產(chǎn)業(yè)方向”是否符合“圍繞產(chǎn)業(yè)鏈上下游以獲取技術(shù)、原料或渠道為目的”，未認(rèn)定為財(cái)務(wù)性投資是否謹(jǐn)慎合理;(3)通過(guò)自有資金投入實(shí)際控制人控制的產(chǎn)業(yè)基金，是否存在潛在利益安排;結(jié)合發(fā)行人貨幣資金余額及缺口、未來(lái)資本性支出計(jì)劃等情況說(shuō)明本次募集資金是否變相用于投入該私募資金，并結(jié)合前述情況，分析本次融資的必要性;(4)結(jié)合“未來(lái)12個(gè)月內(nèi)，公司可能對(duì)產(chǎn)業(yè)鏈協(xié)同基金進(jìn)行追加投資，包括但不限于合源二期基金”的情況，說(shuō)明本次董事會(huì)前6個(gè)月內(nèi)發(fā)行人新投入和擬投入的財(cái)務(wù)性投資金額，相關(guān)財(cái)務(wù)性投資是否已從本次募集資金總額中扣除。
同時(shí)要求保薦機(jī)構(gòu)、申報(bào)會(huì)計(jì)師和發(fā)行人律師結(jié)合《科創(chuàng)板上市公司證券發(fā)行上市審核問(wèn)答》第5問(wèn)，核查并發(fā)表明確意見(jiàn)。
3.關(guān)于補(bǔ)充流動(dòng)資金
根據(jù)首輪問(wèn)詢回復(fù)：(1)發(fā)行人未來(lái)3年?duì)I業(yè)收入的增長(zhǎng)率將保持在35%左右，主要依據(jù)公司戰(zhàn)略規(guī)劃、市場(chǎng)空間、客戶業(yè)務(wù)的深度和穩(wěn)定性等方面進(jìn)行了綜合探討確定;2018-2020年，
發(fā)行人營(yíng)業(yè)收入同比增速分別為39.36%、23.60%、21.01%，呈逐年下降趨勢(shì);(2)泰坦生命科學(xué)總部園項(xiàng)目的建筑工程投資共計(jì)31,256.71萬(wàn)元，發(fā)行人未明確說(shuō)明建筑工程投資明細(xì)項(xiàng)目的單位造價(jià)的公允性。
上交所要求發(fā)行人說(shuō)明：(1)結(jié)合報(bào)告期內(nèi)發(fā)行人營(yíng)業(yè)收入的增長(zhǎng)情況、發(fā)行人產(chǎn)品的在手訂單和合同簽訂情況、2021年全年的預(yù)計(jì)收入、行業(yè)趨勢(shì)變化情況等，進(jìn)一步說(shuō)明發(fā)行人預(yù)計(jì)未來(lái)三年?duì)I業(yè)收入35%增長(zhǎng)的原因及合理性，與報(bào)告期內(nèi)發(fā)行人營(yíng)業(yè)收入增長(zhǎng)變動(dòng)趨勢(shì)不一致的原因;(2)結(jié)合同行業(yè)可比公司的情況，進(jìn)一步說(shuō)明建筑工程投資各明細(xì)項(xiàng)目單位造價(jià)的公允性。
4.其他
上交所要求發(fā)行人使用簡(jiǎn)明清晰、通俗易懂的語(yǔ)言，對(duì)募集說(shuō)明書“本次募投資金投資項(xiàng)目的基本情況”章節(jié)予以修改完善，明確說(shuō)明本項(xiàng)目下各平臺(tái)的具體內(nèi)容、經(jīng)營(yíng)模式、擬研發(fā)成果及產(chǎn)品等情況，避免使用宣傳性用語(yǔ)。
同時(shí)要求公司區(qū)分“披露”及“說(shuō)明”事項(xiàng)，披露內(nèi)容除申請(qǐng)豁免外，應(yīng)增加至募集說(shuō)明書中，說(shuō)明內(nèi)容是問(wèn)詢回復(fù)的內(nèi)容，不用增加在募集說(shuō)明書中;涉及修改募集說(shuō)明書等申請(qǐng)文件的，以楷體加粗標(biāo)明更新處，一并提交修改說(shuō)明及差異對(duì)照表;請(qǐng)保薦機(jī)構(gòu)對(duì)公司的回復(fù)內(nèi)容逐項(xiàng)進(jìn)行認(rèn)真核查把關(guān)，并在公司回復(fù)之后寫明“對(duì)本回復(fù)材料中的公司回復(fù)，本機(jī)構(gòu)均已進(jìn)行核查，確認(rèn)并保證其真實(shí)、完整、準(zhǔn)確”的總體意見(jiàn)。
