行情回顧：
周三，上證指數(shù)報(bào)3597.432點(diǎn)，上漲0.84%，成交額4358.18億。深證成指報(bào)14421.20點(diǎn)，上漲1.39%，成交額6253.36億。創(chuàng)業(yè)板指報(bào)3136.69點(diǎn)，上漲2.64%，成交額2459.94億。兩市合計(jì)成交10611.54億。盤面上，預(yù)制菜、特高壓、旅游、煙草、新冠檢測(cè)等板塊漲幅前列。水泥、鋼鐵、中藥、房地產(chǎn)、港口等板塊跌幅居前。兩市成交額仍維持在萬(wàn)億上方，北向資金呈單邊凈流入態(tài)勢(shì)，全日凈買入超70億元。
技術(shù)面上，雖然昨天市場(chǎng)整體反彈表現(xiàn)較好，但是滬指依然未能站上3600點(diǎn)關(guān)口，而且6日線已經(jīng)下行與89日線形成死叉，說(shuō)明目前市場(chǎng)日線級(jí)別暫時(shí)還處于空頭狀態(tài)。而且創(chuàng)業(yè)板的反彈也并沒(méi)有伴隨著量能的有效放大，更像是連續(xù)調(diào)整過(guò)程中超跌反彈的技術(shù)性抵抗，所以后期還需要進(jìn)一步觀察。
外圍方面，美股三大指數(shù)小幅收漲，道指漲0.11%，納指漲0.23%，標(biāo)普500指數(shù)漲0.28%，新能源汽車股、熱門中概股走強(qiáng)。美國(guó)WTI原油周三收高1.8%，創(chuàng)兩個(gè)月來(lái)最高收盤價(jià)。美國(guó)2021年消費(fèi)者價(jià)格指數(shù)上漲7%，為1982年以來(lái)在最大12個(gè)月漲幅。美聯(lián)儲(chǔ)梅斯特稱，如果前景保持不變，將支持3月份加息。
重要消息：
1、國(guó)務(wù)院印發(fā)“十四五”數(shù)字經(jīng)濟(jì)發(fā)展規(guī)劃，到2025年，數(shù)字經(jīng)濟(jì)邁向全面擴(kuò)展期，數(shù)字經(jīng)濟(jì)核心產(chǎn)業(yè)增加值占GDP比重達(dá)到10%。規(guī)劃提出，發(fā)展基于數(shù)字技術(shù)的智能經(jīng)濟(jì)，加快優(yōu)化智能化產(chǎn)品和服務(wù)運(yùn)營(yíng)，培育智慧銷售、無(wú)人配送等新增長(zhǎng)點(diǎn)。規(guī)劃還提出，推進(jìn)云網(wǎng)協(xié)同和算網(wǎng)融合發(fā)展，加快構(gòu)建全國(guó)一體化大數(shù)據(jù)中心體系。
這個(gè)規(guī)劃究竟能帶來(lái)多大利好？根據(jù)上述規(guī)劃，到2025年，數(shù)字經(jīng)濟(jì)邁向全面擴(kuò)展期，數(shù)字經(jīng)濟(jì)核心產(chǎn)業(yè)增加值占GDP比重達(dá)到10%，數(shù)字化創(chuàng)新引領(lǐng)發(fā)展能力大幅提升，智能化水平明顯增強(qiáng)，數(shù)字技術(shù)與實(shí)體經(jīng)濟(jì)融合取得顯著成效，數(shù)字經(jīng)濟(jì)治理體系更加完善，我國(guó)數(shù)字經(jīng)濟(jì)競(jìng)爭(zhēng)力和影響力穩(wěn)步提升。假定2025年GDP總量為130萬(wàn)億，那意味著數(shù)字經(jīng)濟(jì)核心產(chǎn)業(yè)增加值將達(dá)13萬(wàn)億元。
2、央行數(shù)據(jù)顯示，2021年12月末，M2余額238.29萬(wàn)億元，同比增長(zhǎng)9%。2021年12月社會(huì)融資規(guī)模增量為2.37萬(wàn)億元，2021年全年社會(huì)融資規(guī)模增量累計(jì)為31.35萬(wàn)億元，比上年少3.44萬(wàn)億元。此外，2021年12月新增人民幣貸款11300億元，2021年全年人民幣貸款增加19.95萬(wàn)億元，同比多增3150億元。
3、有券商收到監(jiān)管部門下發(fā)的通報(bào)文件，文件明確嚴(yán)禁代銷或托管未經(jīng)審查或者審查發(fā)現(xiàn)委托人非依法設(shè)立、股權(quán)結(jié)構(gòu)混亂、公司治理存在重大缺陷、投資管理存在重大風(fēng)險(xiǎn)等情況的金融產(chǎn)品。文件還提出，非標(biāo)私募基金托管業(yè)務(wù)規(guī)模占比不得超過(guò)10%。
4、工信部裝備工業(yè)一司副司長(zhǎng)郭守剛表示，工信部將充分發(fā)揮節(jié)能與新能源汽車部際聯(lián)席會(huì)議機(jī)制作用，統(tǒng)籌提升關(guān)鍵資源保障能力，加強(qiáng)與青海、四川、江西等省市溝通協(xié)調(diào)，推動(dòng)加快國(guó)內(nèi)鋰資源的開發(fā)。
5、中證報(bào)：消息稱，百億私募汐泰投資今年開年遭遇業(yè)績(jī)“開門黑”，旗下多只產(chǎn)品凈值均出現(xiàn)了5%以上的大幅回撤。某款產(chǎn)品因持倉(cāng)過(guò)于集中在熱門賽道，目前已跌至產(chǎn)品凈值的預(yù)警線。業(yè)內(nèi)稱，汐泰投資“次新產(chǎn)品”出現(xiàn)這種情況，意味著短短幾個(gè)月的虧損幅度可能已接近15%。
6、1月12日晚間，任澤平微博顯示“因違反相關(guān)法律法規(guī)，該用戶目前處于禁言狀態(tài)”。1月10日，任澤平發(fā)表言論“建議盡快建立鼓勵(lì)生育基金，央行多印2萬(wàn)億，用10年社會(huì)多生5000萬(wàn)孩子”，引發(fā)網(wǎng)友熱議。此后，任澤平團(tuán)隊(duì)又發(fā)布《關(guān)于“鼓勵(lì)生育基金”的幾點(diǎn)回應(yīng)》。微博信息顯示，任澤平最后一條微博發(fā)布于1月12日16點(diǎn)左右，主題為柏拉圖“洞穴之喻”。
數(shù)據(jù)觀察：
1、硅業(yè)分會(huì)昨日發(fā)布了最新多晶硅價(jià)格，硅料價(jià)格經(jīng)歷連續(xù)兩周跌幅收窄后，本周企穩(wěn)回升。國(guó)內(nèi)單晶復(fù)投料成交均價(jià)23.46萬(wàn)元/噸，周環(huán)比漲幅為1.21%；單晶致密料成交均價(jià)23.25萬(wàn)元/噸，周環(huán)比漲幅為1.48%。
2、截至1月12日，首批四只MSCI中國(guó)A50 ETF聯(lián)接基金已經(jīng)悉數(shù)成立，28萬(wàn)戶總計(jì)認(rèn)購(gòu)規(guī)模為74.45億元。其中，易方達(dá)基金發(fā)行規(guī)模最大，達(dá)到32億元，匯添富、華夏、南方基金也分別有21億元、14億元、7億元銷量。
3、兩市融資余額：截至1月11日，上交所融資余額報(bào)8967.37億元，較前一交易日減少1.37億元；深交所融資余額報(bào)8068.66億元，較前一交易日減少7.97億元；兩市合計(jì)17036.03億元，較前一交易日減少9.34億元。
4、醫(yī)保局：近期，湖北牽頭19省聯(lián)盟中成藥集中帶量采購(gòu)開標(biāo)，這是全國(guó)首次中成藥聯(lián)盟集中采購(gòu)。157家企業(yè)的182個(gè)產(chǎn)品參與報(bào)價(jià)，采購(gòu)規(guī)模近100億元，最終中選率達(dá)62%，中選價(jià)格平均降幅42.27%，最大降幅82.63%，預(yù)計(jì)每年可節(jié)約藥品費(fèi)用超過(guò)26億元。
公司直擊：
1、九安醫(yī)療(002432)公告，向天津建議采用家庭自測(cè)盒防疫是否被采納尚不確定。此外，美國(guó)子公司簽訂新冠抗原家用自測(cè)OTC試劑盒訂單。此外，九安醫(yī)療1月12日晚間公告，公司美國(guó)子公司收到紐約州和馬薩諸塞州發(fā)來(lái)的就iHealth新冠抗原家用自測(cè)OTC試劑盒的訂單，生效時(shí)間為收到訂單當(dāng)日，合計(jì)訂單金額為6531萬(wàn)美元(含運(yùn)費(fèi))，約合人民幣4.16億元。另外，與美國(guó)紐約州衛(wèi)生部簽署的iHealth試劑盒銷售合同由雙方于當(dāng)?shù)貢r(shí)間1月10日生效，合同價(jià)稅合計(jì)金額為1.2億美元(含運(yùn)費(fèi))，約合人民幣7.64億元。
2、金域醫(yī)學(xué)(603882)回應(yīng)，“丟失樣本”“偽造數(shù)據(jù)”等傳言不實(shí)。
3、中信證券(600030)披露業(yè)績(jī)快報(bào)，2021年實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入765.70億元，同比增長(zhǎng)40.80%；實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)229.79億元，同比增長(zhǎng)54.2%。
4、中國(guó)石油披露業(yè)績(jī)預(yù)告，預(yù)計(jì)2021年凈利潤(rùn)增加710億元到750億元，同比增長(zhǎng)374%到395%。公司主要油氣產(chǎn)品銷售實(shí)現(xiàn)量效齊增。
5、和邦生物(603077)披露業(yè)績(jī)預(yù)告，預(yù)計(jì)2021年凈利潤(rùn)增加29.6億元-32.6億元，同比增加7227.36%-7960.09%。
6、龍津藥業(yè)(002750)公告，股東立興實(shí)業(yè)擬減持不超6%股份。
7、山水比德回復(fù)關(guān)注函，“元宇宙主題樂(lè)園”系建設(shè)方和運(yùn)營(yíng)方命名，不存在蹭熱點(diǎn)情形。
8、中船科技(600072)公告，擬購(gòu)買新能源行業(yè)資產(chǎn)并募集配套資金，股票復(fù)牌。
機(jī)構(gòu)視點(diǎn)：
海通證券(600837)表示，短期來(lái)看，市場(chǎng)持續(xù)震蕩，漲跌不定。經(jīng)歷此前大盤下跌后，市場(chǎng)存在短線反彈需求，由于成交量持續(xù)在萬(wàn)億元附近，增量資金放量緩慢，在存量資金博弈下，反彈空間有限，未來(lái)仍以結(jié)構(gòu)性行情為主。板塊上，建議投資者控制好倉(cāng)位，短期內(nèi)關(guān)注“十四五”重大項(xiàng)目落地帶來(lái)的基建端機(jī)會(huì)，同時(shí)關(guān)注估值合理、前期漲幅較小的相關(guān)方向，如家電、地產(chǎn)等。中長(zhǎng)期來(lái)看，隨著高景氣賽道回調(diào)，可以適當(dāng)逢低布局新能源板塊，同時(shí)關(guān)注國(guó)家制造強(qiáng)國(guó)主線下的5G概念、物聯(lián)網(wǎng)相關(guān)、網(wǎng)絡(luò)設(shè)備等領(lǐng)域。
容維證券稱，技術(shù)上看滬指處于箱體內(nèi)震蕩格局，短線市場(chǎng)仍以震蕩盤整為主，輕指數(shù)重個(gè)股行情，消費(fèi)類、新基建等未來(lái)有較大成長(zhǎng)空間，可關(guān)注特高壓、食品、醫(yī)藥、汽車零部件等板塊反彈機(jī)會(huì)。同時(shí)關(guān)注市場(chǎng)高標(biāo)類個(gè)股對(duì)市場(chǎng)情緒的影響。
山西證券(002500)表示，高景氣賽道股的“黃金階段”或已過(guò)，在連續(xù)回調(diào)之后，市場(chǎng)抄底情緒或會(huì)帶動(dòng)相關(guān)板塊出現(xiàn)階段性回暖，但部分估值處于絕對(duì)高位的子板塊標(biāo)的或仍然“太貴”，疊加海外流動(dòng)性回收或會(huì)帶動(dòng)內(nèi)外盤成長(zhǎng)板塊“共振”波動(dòng)，高景氣賽道股或?qū)⒗^續(xù)在震蕩中消化估值。整體而言，在產(chǎn)業(yè)邏輯支撐之下，我們依然長(zhǎng)期看好新能源、光伏等板塊，但結(jié)合性價(jià)比及回調(diào)風(fēng)險(xiǎn)來(lái)看，相關(guān)板塊當(dāng)前的配置機(jī)遇或不及中醫(yī)藥、食品加工等低估值必選消費(fèi)板塊，建議合理調(diào)整倉(cāng)位。
